La mayor empresa cervecera del mundo, la belga AB InBev, y la «número dos» del mercado la británica SABMiller, han llegado a un principio de acuerdo sobre los términos de una oferta económica para crear un verdadero gigante del sector.
«Los consejos de AB InBev y de SABMiller anuncian que han llegado a un principio de acuerdo sobre los términos clave de una posible oferta recomendada que hará la primera empresa sobre el total del capital» de la segunda, informó la cervecera belga en un comunicado recogido por las agencias.
Según los términos del principio de acuerdo, el consejo de administración de SABMiller ha aceptado la última propuesta planteada por su rival Anheuser-Busch InBev, que pagaría más de 95.000 millones de euros por hacerse con la compañía británica. Tal como recuerda el diario El País, después de esta fusión, una de cada tres cervezas que se beben en el mundo será fabricada por un mismo grupo, que además acaparará en torno a la mitad de los beneficios que genera el sector.
En virtud de la oferta, los accionistas de SABMiller recibirían 44 libras en efectivo por acción (59,36 euros al cambio actual). Ese precio supone una nueva mejora de la oferta, que este mismo lunes fue elevada a 43,50 libras (58,63 euros).
El consejo de administración de SABMiller ha indicado a AB InBev que estaría preparado para recomendar «unánimemente» a los accionistas la oferta en efectivo de 44 libras por acción, sujeto a sus responsabilidades fiduciarias y a la finalización satisfactoria de otros términos y otras condiciones de la posible propuesta.
Además, la propuesta va acompañada de una alternativa, que implica un pago parcial en acciones, limitada a aproximadamente el 41 % de los títulos de SABMiller, una estrategia enfocada a contentar a la tabacalera estadounidense Altria, que con un 27 por ciento es la mayor accionista de la cervecera londinense, y a la colombiana BevCo, que agrupa los intereses del 13,9% de la familia Santo Domingo en la cervecera.
La cervecera belga destaca que esta nueva oferta, que ya es la quinta, supone una prima del 50 % sobre el precio por acción de SABMiller al cierre de la bolsa el 14 de septiembre pasado, cuando se renovaron las especulaciones sobre su acercamiento al competidor con sede en Londres.
Para la oferta alternativa, los accionistas Altria y BevCo, el vehículo de inversión de la familia colombiana Santo Domingo, recibirán 39,03 libras (52,65 euros), lo que representa una prima de aproximadamente el 33 % sobre el precio de los títulos al cierre de las negociaciones en bolsa el 14 de septiembre.
